Vida de la cartera: 1279 (faltan 4.195 días hasta el objetivo)
NR: 2,58 (1-10)
Rusia perdiendo en Ucrania (perder, porque no cumple con sus objetivos). EEUU perdiendo en Irán (tampoco los cumple). Y mientras, los mercados negociando el potencial de productividad a largo plazo con la enorme inversión a corto. Y muchos inversores anestesiados. Y muchos otros, desconcertados.
No es bajo ningún punto de vista recomendación de inversión o desinversión ya que se deben analizar muchos otros puntos relacionados con los subyacentes y sus entornos de mercado, tanto geográficos, sectoriales como temporales. Es necesario comprender completamente los riesgos que se asumen ya que se hacen bajo la completa responsabilidad de los titulares de la cartera. No basta con estar de acuerdo con los razonamientos aquí expresados: hay que comprenderlos y deben coincidir con las propias ideas del titular o titulares.
Importante: Recuerden que la cotización explica «cuántas libras nos dan por cada euro» por lo que cuando el gráfico es alcista, es que la libra se deprecia respecto del euro y viceversa.
Importante: Recuerden que no intentamos anticipar, colosalmente difícil, qué ocurrirá en el futuro, si no ver una tendencia y qué ha ocurrido en el pasado reciente (4 meses).
Importante: De inicio, ninguna divisa es un activo de inversión recomendable para invertir y sí un vehículo necesario para hacerlo. Especiamente cuando tenemos abierta cualquier subestrategia con activos que nativamente cotizan en GBP (por ejemplo, un fondo de inversión de renta variable UK). Debemos conocer si podemos/debemos/queremos cubrir el riesgo de la divisa respecto de nuestra divisa de referencia o asumirlo.
Sigue la tendencia de apreciación de la libra respecto del euro. De abril a junio lo hizo a un ritmo que desde entonces se ha acelerado. Los diferenciales en inflación y tipos de interés, principales «sospechosos».
No es bajo ningún punto de vista recomendación de inversión o desinversión ya que se deben analizar muchos otros puntos relacionados con los subyacentes y sus entornos de mercado, tanto geográficos, sectoriales como temporales. Es necesario comprender completamente los riesgos que se asumen ya que se hacen bajo la completa responsabilidad de los titulares de la cartera. No basta con estar de acuerdo con los razonamientos aquí expresados: hay que comprenderlos y deben coincidir con las propias ideas del titular o titulares.
Importante: Recuerden que la cotización explica «cuántos dólares nos dan por cada euro» por lo que cuando el gráfico es alcista, es que el dólar se deprecia respecto del euro y viceversa.
Importante: Recuerden que no intentamos anticipar, colosalmente difícil, qué ocurrirá en el futuro, si no ver una tendencia y qué ha ocurrido en el pasado reciente (4 meses).
Importante: De inicio, ninguna divisa es un activo de inversión recomendable para invertir y sí un vehículo necesario para hacerlo. Especiamente cuando tenemos abierta cualquier subestrategia con activos que nativamente cotizan en USD (por ejemplo, un fondo de inversión de renta variable EEUU). Debemos conocer si podemos/debemos/queremos cubrir el riesgo de la divisa respecto de nuestra divisa de referencia o asumirlo.
Sin cambios relevantes desde la última revisión.
No es bajo ningún punto de vista recomendación de inversión o desinversión ya que se deben analizar muchos otros puntos relacionados con los subyacentes y sus entornos de mercado, tanto geográficos, sectoriales como temporales. Es necesario comprender completamente los riesgos que se asumen ya que se hacen bajo la completa responsabilidad de los titulares de la cartera. No basta con estar de acuerdo con los razonamientos aquí expresados: hay que comprenderlos y deben coincidir con las propias ideas del titular o titulares.
Vida de la cartera: 1.272 (faltan 4.199 días hasta el objetivo)
Exposición base de Renta Variable: 18,1%
Exposición base de Renta Fija: 77,5%
Exposición base de Materias Primas: 1,1%
NR: 2,58 (1-10)
Ayer, con un cliente (y su cartera personalizada), decidimos reducir USD, aumentar oro, aumentar duración en RF, reduciendo biotecnología e IA además de RF con tipo variable. Él contento con los resultados hasta ahora. Yo, con el proceso, personalizado y sin titubeos hacia sus objetivos financieros. Veremos cuando nos planteemos un relevante aumento de riesgo y palpe volatilidad de la «buena». A ver si sigue confiando en el proceso.
Posición
Valor (€)
Fecha
Resultado
Cuenta
0
14/7
Gastos explícitos
14/7
-1.458
AB Internat Healthcare S1 €hed
0
14/7
263
Algebris Financial Eq I €hed*
3.708
13/7
1.408
Alma InRIS Parus I €hed
0
14/7
255
AXA Gbl Sust Eq F €hed
6.595
14/7
3.224
Azvalor Internacional
0
14/7
533
Blackrock Natural Resources D2 €hed
0
14/7
630
Blackrock Sust Energy D2
0
14/7
54
Bluebay InvestGradeBond S
0
14/7
2.268
BNP Europe SmallCap Convert I
0
14/7
284
Brandes European Value I
0
14/7
294
Brandes US Value I
0
14/7
1.157
Candriam Bds GblInflatShortDurat I
0
14/7
33
Candriam Eq L Biotech I €hed
0
14/7
551
Carmignac Pf Sécurité F
140.785
10/7
12.304
CPR Food For Generations R
3.165
13/7
65
DNCA Flex Inflat I
15.989
13/7
1.102
DPAM RealEstate EuropeDivid Sust W
2.534
13/7
528
Dunas Valor Flexible I
14.498
13/7
968
Dunas Valor Prudente I
0
14/7
26
DWS Artificial Intelligence TFC
1.796
14/7
2.363
DWS CROCI Sector Plus XC
0
14/7
1.443
DWS Gbl Agribusiness TFC
0
14/7
-72
DWS Gold&PreciousMetals Eq TFC
0
14/7
2.129
Eleva European Select R
0
14/7
263
Eurizon Bd $ ShortTerm LTE R €
0
14/7
319
Fidelity Asia Pacific Opp Y
0
14/7
75
Fidelity China Focus Y
3.602
14/7
658
Fidelity European Dividend Y
6.009
14/7
696
Fidelity Gbl Industrials Y
0
14/7
1.530
Fidelity SP500 Ix P €hed
7.535
14/7
1.607
Fundpartner Magallanes Value UCITS European E
0
14/7
1.013
Gesiuris Japan Deep Value
3.937
13/7
-22
Groupama Entreprises R
72.799
14/7
8.789
GS Japan Eq Partners I €Hed
0
14/7
1.310
GS US Eq Income I
0
14/7
503
Guinness Sust Energy Y
0
14/7
658
Henderson Gbl LifeSci H2
0
14/7
634
Henderson PanEuropPropertyEq I2
0
14/7
488
Horos Value Internacional
0
14/7
1.290
Invesco Energy Transition Z €hed
3.516
14/7
458
Invesco Euro Corp Bd Z
48.912
14/7
2.915
JPM Gbl Gov ShDurat Bd C
0
14/7
57
JPM Pacific Eq C
0
14/7
-71
JPM US Select Eq C
0
14/7
5.853
JPM US Select Eq C €hed
0
14/7
305
JPM US Select Eq Plux C
0
14/7
823
LeggMason Infrastr Value X
0
14/7
698
LeggMason ShDurat BlueChipBd Premier €hed
0
14/7
562
Lombard Commodity RiskPremia €hed
0
14/7
79
M&G European InflatLinkCorpBd C
0
14/7
30
M&G European Strategic Value CI
0
14/7
2.681
M&G Japan C
0
14/7
136
M&G Japan Smaller Companies CH
0
14/7
17
Ninety Gbl Natural Resources I
4.019
14/7
99
Nomura Japan Strat Value R
0
14/7
1.159
Nomura Japan Strat Value R €hed
0
14/7
54
Nordea European Covered Bd Opp BC
0
14/7
-296
Nordea Gbl Clim&Envir BC
0
14/7
678
Pictet Japanese Eq Selec I
0
14/7
278
PIMCO MLPandEnergyInfr Instit €hed
4.226
13/7
2.088
Polar Healthcare BlueChip I
3.309
13/7
880
PolarCapital Gbl Insurance I
0
14/7
218
RAM Emerg Mks Eq IP
0
14/7
1.115
Renta4 Lationamérica R
0
14/7
198
Robeco Chinese Eq I
0
14/7
-302
Robeco Indian Eq F
6.996
13/7
-904
Schroder Asian Bd TotRet C €hed
0
14/7
182
Schroder Emerg Asia C
0
14/7
154
Schroder EUROCorpBd C Durat Hed
0
14/7
373
Schroder US LargeCap C €hed
5.948
13/7
215
Templeton Franklin Sealand China Ashares W
0
14/7
274
Threadneedle EnhancedCommodities IU
2.233
13/7
1.383
Trowe US Smaller Companies Eq Q
0
14/7
471
UBAM Dynamic US$BD IC €*
13.290
13/7
2.823
UBS German HighDivid Sust Q
0
14/7
57
Vanguard Gbl Stock Ix
0
14/7
602
Totales
376.502
76.502
*cifras provisionales
No es bajo ningún punto de vista recomendación de inversión o desinversión ya que se deben analizar muchos otros puntos relacionados con los subyacentes y sus entornos de mercado, tanto geográficos, sectoriales como temporales. Es necesario comprender completamente los riesgos que se asumen ya que se hacen bajo la completa responsabilidad de los titulares de la cartera. No basta con estar de acuerdo con los razonamientos aquí expresados: hay que comprenderlos y deben coincidir con las propias ideas del titular o titulares.
Importante: Recuerden que la cotización explica «cuántas libras nos dan por cada euro» por lo que cuando el gráfico es alcista, es que la libra se deprecia respecto del euro y viceversa.
Importante: Recuerden que no intentamos anticipar, colosalmente difícil, qué ocurrirá en el futuro, si no ver una tendencia y qué ha ocurrido en el pasado reciente (4 meses).
Importante: De inicio, ninguna divisa es un activo de inversión recomendable para invertir y sí un vehículo necesario para hacerlo. Especiamente cuando tenemos abierta cualquier subestrategia con activos que nativamente cotizan en GBP (por ejemplo, un fondo de inversión de renta variable UK). Debemos conocer si podemos/debemos/queremos cubrir el riesgo de la divisa respecto de nuestra divisa de referencia o asumirlo.
Sin grandes cambios respecto la semana pasada. Veremos si la revalorización continua, y si lo hace, al mismo ritmo. Únicamente se se confirmó la rotura de suelo (para EUR, techo para GBP), lo que nos confirma una tendencia. Las tendencias no son infinitas, así que cada uno que haga sus deberes.
No es bajo ningún punto de vista recomendación de inversión o desinversión ya que se deben analizar muchos otros puntos relacionados con los subyacentes y sus entornos de mercado, tanto geográficos, sectoriales como temporales. Es necesario comprender completamente los riesgos que se asumen ya que se hacen bajo la completa responsabilidad de los titulares de la cartera. No basta con estar de acuerdo con los razonamientos aquí expresados: hay que comprenderlos y deben coincidir con las propias ideas del titular o titulares.
