Categoría: Carteras de ejemplo

Damos las siguientes órdenes de traspaso:

A. Traspasar el total en el fondo de origen del DWS Artificial Intelligence TFC al Groupama Entreprises R.

B. Traspasar el total en el fondo de origen del Fidelity Gbl Industrials Y al Groupama Entreprises R.

C. Traspasar el total en el fondo de origen del Blackrock Sust Energy D2 al Groupama Entreprises R.

D. Traspasar el total en el fondo de origen del Nordea Gbl Clim&Envir BC al Groupama Entreprises R.

E. Traspasar el total en el fondo de origen del Vanguard Gbl Stock Ix al Groupama Entreprises R.

F. Traspasar el total en el fondo de origen del Azvalor Internacional al Groupama Entreprises R.

G. Traspasar el total en el fondo de origen del RAM Emerg Mks Eq IP al Groupama Entreprises R.

H. Traspasar el total en el fondo de origen del JPM US Select Eq Plus C al Groupama Entreprises R.

I. Traspasar el total en el fondo de origen del TRowe US Smaller Companies Eq Q al Groupama Entreprises R.

J. Traspasar el total en el fondo de origen del GS US Eq Inc I al Groupama Entreprises R.

K. Traspasar el total en el fondo de origen del M&G Japan C al Groupama Entreprises R.

L. Traspasar 2.300 € del Algebris Financial Eq I al Groupama Entreprises R.

M. Traspasar 1.200 € del Blackrock Natural Resources D2 €hed al Groupama Entreprises R.

N. Traspasar 4.000 € del Guinness Sust Energy Y al Groupama Entreprises R.

O. Traspasar 1.600 € del DPAM RealEstate EuropeDivid Sust W al Groupama Entreprises R.

P. Traspasar 7.200 € del Invesco Euro Corp Bd Z al Groupama Entreprises R.

Q. Traspasar 3.800 € del Fundpartner Magallanes Value UCITS European Eq I al Groupama Entreprises R.

Resultado provisional: +58.012,11 € (+19,34%)

TIR provisional: +6,96% (rentabilidad anualizada)

Vida de la cartera: 952 (faltan 4.519 días hasta el objetivo)

NR: 3,46 (1-10)

¿Momento de ser extremadamente prudente? Lo estoy pensando.

No es bajo ningún punto de vista recomendación de inversión o desinversión ya que se deben analizar muchos otros puntos relacionados con los subyacentes y sus entornos de mercado, tanto geográficos, sectoriales como temporales. Es necesario comprender completamente los riesgos que se asumen ya que se hacen bajo la completa responsabilidad de los titulares de la cartera. No basta con estar de acuerdo con los razonamientos aquí expresados: hay que comprenderlos y deben coincidir con las propias ideas del titular o titulares.

Resultado provisional: +56.830,15 € (+18,95%)

TIR provisional: +6,98% (rentabilidad anualizada)

Vida de la cartera: 938 (faltan 4.533 días hasta el objetivo)

NR: 3,46 (1-10)

Seamos claros. De momento, la economía de EEUU está resistiendo a los problemas que generan los aranceles. Las empresas han anticipado compras, optan por usar terceros países intermediarios reetiquetando, se conforman con márgenes menores. Si le unimos política fiscal expansiva y que ciertos sectores exportadores tienen ahora un dólar débil, pues van tirando. Pero todo tiene un límite, ya que los almacenes se llenan, les pueden cortar ese uso de usar «el camino largo pero más barato» y los márgenes duele reducirlos. El endeudamiento ya no es tan goloso (para el deudor por tipos y para el acreedor por garantías) como antes. ¿Hasta cuándo? ¿Con qué consecuencias reales? Que nos pille atentos y organizados.

No es bajo ningún punto de vista recomendación de inversión o desinversión ya que se deben analizar muchos otros puntos relacionados con los subyacentes y sus entornos de mercado, tanto geográficos, sectoriales como temporales. Es necesario comprender completamente los riesgos que se asumen ya que se hacen bajo la completa responsabilidad de los titulares de la cartera. No basta con estar de acuerdo con los razonamientos aquí expresados: hay que comprenderlos y deben coincidir con las propias ideas del titular o titulares.

Resultado provisional: +55.795,38 € (+18,60%)

TIR provisional: +6,97% (rentabilidad anualizada)

Vida de la cartera: 924 (faltan 4.547 días hasta el objetivo)

Exposición base de Renta Variable: 35,1%

Exposición base de Renta Fija: 63,6%

Exposición base de Materias Primas: 0,9%

NR: 3,46 (1-10)

Cuando buscamos activos en los que invertir, hay ciertas tipologías que tienen de inicio ventaja para ser incluidas en cartera. Son aquellas que se basan en que tienen unos rendimientos dobles. Los que derivan de su valoración en el mercado y los que provienen de la rentabilidad económica «fuera» del mercado financiero. Con el inmobiliario, esperamos rentabilidad tanto por la revalorización del inmueble como por las rentas por alquiler. En renta fija, algo de revalorización en mercado por haber elegido bien el momento de entrada o la divisa, y por los intereses pactados. En renta variable, por la revalorización basada en elegir buenos precios de compra y de venta así como por los beneficios que intentan siempre conseguir las empresas. Otros activos, con los que se puede ganar o reducir el riesgo de la cartera, únicamente tienen rentabilidad por el cambio de precio y no generan, de inicio, otro tipo de rentabilidad. El oro, una vez comprado y almacenado, no genera ni intereses ni alquileres ni beneficios. Todo puede entrar en cartera si lo vemos conveniente. Con todo se puede reforzar el volumen o la estabilidad de la rentabilidad. Tendremos que saber porqué lo incluimos, cuándo, cómo y en qué volumen. A medida de cada cartera, recuerden.

Posición	Valor (€)	Fecha	Resultado
Cuenta	0	8/7	
Gastos explícitos		8/7	-1.458
AB INTERNAT HEALTHCARE S1	6.921	8/7	-255
Algebris Financial Eq I €hed	3.393	8/7	593
Alma InRIS Parus I €hed	0	8/7	255
AXA GBL SUST EQ F €HED	6.184	8/7	2.813
Azvalor Internacional	12.442	8/7	631
Blackrock Natural Resources D2 €hed	6.320	8/7	500
Blackrock Sust Energy D2	2.689	8/7	14
Bluebay InvestGradeBond S	0	8/7	2.268
BNP Europe SmallCap Convert I	0	8/7	284
Brandes European Value I	0	8/7	294
Brandes US Value I	5.247	8/7	183
Candriam Bds GblInflatShortDurat I	0	8/7	33
Candriam Eq L Biotech I €hed	0	8/7	551
Carmignac Pf Sécurité F	88.720	8/7	10.538
CPR Food For Generations R	3.146	7/7	46
DNCA Flex Inflat I	18.133	8/7	546
DPAM RealEstate EuropeDivid Sust W	3.374	8/7	268
Dunas Valor Flexible I	4.443	8/7	514
Dunas Valor Prudente I	0	8/7	26
DWS Artificial Intelligence TFC	3.597	8/7	1.115
DWS CROCI Sector Plus XC	0	8/7	1.443
DWS Gbl Agribusiness TFC	3.962	8/7	-338
DWS Gold&PreciousMetals Eq TFC	0	8/7	2.129
Eleva European Select R	0	8/7	263
Eurizon Bd $ ShortTerm LTE R €	0	8/7	319
Fidelity Asia Pacific Opp Y	0	8/7	75
Fidelity China Focus Y	0	8/7	856
Fidelity Gbl Industrials Y	7.427	8/7	1.539
Fidelity SP500 Ix P €hed	3.316	8/7	988
Fundpartner Magallanes Value UCITS European E	6.434	7/7	834
Groupama Entreprises R	50.655	8/7	6.801
GS Japan Eq Partners I €Hed	0	8/7	1.310
Guinness Sust Energy Y	6.841	8/7	41
Henderson Gbl LifeSci H2	3.239	8/7	-361
Henderson PanEuropPropertyEq I2	0	8/7	488
Horos Value Internacional	0	8/7	1.290
Invesco Euro Corp Bd Z	35.306	8/7	2.509
JPM Gbl Gov ShDurat Bd C	0	8/7	57
JPM Pacific Eq C	0	8/7	-71
JPM US Select Eq C	0	8/7	5.853
JPM US Select Eq C €hed	0	8/7	305
JPM US Select Eq Plux C	4.417	3/7	717
LeggMason Infrastr Value X	0	8/7	698
LeggMason ShDurat BlueChipBd Premier €hed	0	8/7	562
Lombard Commodity RiskPremia €hed	0	8/7	79
M&G European InflatLinkCorpBd C	0	8/7	30
M&G European Strategic Value CI	0	8/7	2.681
M&G Japan C	2.785	8/7	-109
M&G Japan Smaller Companies CH	0	8/7	17
Nomura Japan Strat Value R	4.050	25/6	296
Nomura Japan Strat Value R €hed	0	8/7	54
Nordea European Covered Bd Opp BC	0	8/7	-296
Nordea Gbl Clim&Envir BC	6.930	8/7	530
Pictet Japanese Eq Selec I	0	8/7	278
PolarCapital Gbl Insurance I	0	8/7	218
RAM Emerg Mks Eq IP	5.872	8/7	874
Renta4 Lationamérica R	0	8/7	198
Robeco Chinese Eq I	0	8/7	-302
Robeco Indian Eq F	4.064	8/7	-236
Schroder Asian Bd TotRet C €hed	0	8/7	182
Schroder Emerg Asia C	0	8/7	154
Schroder EUROCorpBd C Durat Hed	0	8/7	373
Templeton Franklin Sealand China Ashares W	0	8/7	274
Trowe US Smaller Companies Eq Q	4.229	8/7	529
UBAM Dynamic US$BD IC €	33.557	7/7	990
UBS German HighDivid Sust Q	0	8/7	57
Vanguard Gbl Stock Ix	3.984	8/7	484
Totales	355.795		55.795

No es bajo ningún punto de vista recomendación de inversión o desinversión ya que se deben analizar muchos otros puntos relacionados con los subyacentes y sus entornos de mercado, tanto geográficos, sectoriales como temporales. Es necesario comprender completamente los riesgos que se asumen ya que se hacen bajo la completa responsabilidad de los titulares de la cartera. No basta con estar de acuerdo con los razonamientos aquí expresados: hay que comprenderlos y deben coincidir con las propias ideas del titular o titulares.